Το 2025 έφερε στην Εσθονία το μεγαλύτερο πακέτο φορολογικών αλλαγών των τελευταίων ετών, επηρεάζοντας τη φορολογία, τους επενδυτικούς κανόνες, το ενδοενωσιακό εμπόριο και την τιμολόγηση. Ορισμένες αλλαγές ανακοινώθηκαν, θεσπίστηκαν και στη συνέχεια αποσύρθηκαν πριν καν εφαρμοστούν — γι’ αυτό αξίζει να υπάρχει μια σαφής εικόνα για το τι τέθηκε πράγματι σε ισχύ.
Το παρόν άρθρο παρουσιάζει τις αλλαγές που τέθηκαν σε ισχύ κατά τη διάρκεια του 2025, τι σήμαινε καθεμία στην πράξη για μια εταιρεία και ποια μέτρα, παρότι έλαβαν μεγάλη δημοσιότητα, ακυρώθηκαν στην πορεία.
Εν συντομία
Από την 1η Ιανουαρίου 2025 ο συντελεστής φόρου εισοδήματος αυξήθηκε στο 22% και ο μειωμένος συντελεστής μερισμάτων καταργήθηκε· από την 1η Ιουλίου 2025 ο κανονικός συντελεστής VAT αυξήθηκε στο 24%. Το καθεστώς επενδυτικού λογαριασμού διευρύνθηκε ώστε να καλύπτει κρυπτοστοιχεία και συμμετοχική χρηματοδότηση, τα ανώτατα όρια του φόρου γης διπλασιάστηκαν και το καθεστώς μικρών επιχειρήσεων της EU επέτρεψε διασυνοριακές συναλλαγές έως €100,000 χωρίς τοπική εγγραφή στο VAT. Ο χωριστός φόρος ασφάλειας που είχε σχεδιαστεί για την περίοδο 2026–2028 καταργήθηκε πριν τεθεί σε ισχύ.
Αλλαγές φορολογικών συντελεστών που τέθηκαν σε ισχύ το 2025
Οι αλλαγές των συντελεστών επηρέασαν σχεδόν κάθε επιχείρηση, αλλά σε δύο διαφορετικές ημερομηνίες: οι αλλαγές στον φόρο εισοδήματος και στους μειωμένους συντελεστές VAT εφαρμόστηκαν από την 1η Ιανουαρίου, ενώ η αύξηση του κανονικού VAT από την 1η Ιουλίου.
| Αλλαγή | Πριν | Από το 2025 | Έναρξη ισχύος |
|---|---|---|---|
| Φόρος εισοδήματος φυσικών προσώπων | 20% | 22% | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| Εταιρικός φόρος εισοδήματος επί διανεμόμενων κερδών | 20% (20/80) | 22% (22/78) | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| Μειωμένος συντελεστής μερισμάτων (14/86) | Διαθέσιμος | Καταργήθηκε | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| Κανονικός συντελεστής VAT | 22% | 24% | 1η Ιουλίου 2025 |
| VAT στις υπηρεσίες διαμονής | 9% | 13% | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| VAT στα περιοδικά (έντυπα και ηλεκτρονικά) | 5% | 9% | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| Ανώτατο όριο φόρου γης — οικιστική και γεωργική γη | 0.5% | 1% | 1η Ιανουαρίου 2025 |
| Ανώτατο όριο φόρου γης — λοιπές εκτάσεις | 1% | 2% | 1η Ιανουαρίου 2025 |
Δύο σημεία εδώ μπορούν εύκολα να παρερμηνευθούν. Τα ποσοστά του φόρου γης είναι ανώτατοι συντελεστές: ο πραγματικός συντελεστής καθορίζεται από κάθε τοπική αρχή και αρκετές — μεταξύ αυτών και το Τάλιν — διατήρησαν τους υφιστάμενους συντελεστές τους αντί να τους αυξήσουν έως το νέο ανώτατο όριο. Επίσης, η κατάργηση του μειωμένου συντελεστή μερισμάτων 14/86 τερμάτισε και την παρακράτηση φόρου 7% σε τέτοια μερίσματα στο εξής, αν και η παρακράτηση εξακολουθεί να ισχύει για διανομές που είχαν φορολογηθεί προηγουμένως με τον μειωμένο συντελεστή.
Ο πυρήνας του εσθονικού συστήματος παρέμεινε αμετάβλητος: τα παρακρατούμενα και επανεπενδυόμενα κέρδη εξακολουθούν να μην φορολογούνται και ο εταιρικός φόρος εισοδήματος εξακολουθεί να προκύπτει μόνο κατά τη διανομή τους.
Ο φόρος ασφάλειας: θεσπίστηκε και κατόπιν αποσύρθηκε
Το μέτρο που έλαβε τη μεγαλύτερη δημοσιότητα κατά την περίοδο αυτή δεν εφαρμόστηκε ποτέ. Ο φόρος ασφάλειας (julgeolekumaks) σχεδιάστηκε ως πακέτο τριών μερών: αύξηση του VAT, αύξηση του φόρου εισοδήματος φυσικών προσώπων κατά δύο ποσοστιαίες μονάδες και — το σκέλος που ανησύχησε περισσότερο τις επιχειρήσεις — φόρος 2% επί των λογιστικών κερδών των εταιρειών, ο οποίος θα παραβίαζε την αρχή της Εσθονίας περί φορολόγησης των κερδών μόνο κατά τη διανομή τους.
Στις 19 Ιουνίου 2025 το Riigikogu κατάργησε τον προσωρινό φόρο ασφάλειας που προβλεπόταν για την περίοδο 2026–2028. Αντ’ αυτού, η αύξηση του VAT διατηρήθηκε και μονιμοποιήθηκε, ενώ το σχέδιο εκείνη τη στιγμή προέβλεπε την αύξηση τόσο του εταιρικού φόρου όσο και του φόρου εισοδήματος φυσικών προσώπων στο 24% από το 2026. Η ίδια αυτή αύξηση καταργήθηκε τον Δεκέμβριο του 2025, με αποτέλεσμα ο συντελεστής να παραμείνει στο 22%.
Γιατί αυτό εξακολουθεί να έχει σημασία
Μεγάλο μέρος του συμβουλευτικού περιεχομένου, των εγγράφων μισθοδοσίας και του υλικού σχεδιασμού που δημοσιεύθηκε το 2025 βασιζόταν σε συντελεστή 24% από το 2026 ή σε φόρο 2% επί των εταιρικών κερδών. Κανένα από τα δύο δεν τέθηκε σε ισχύ. Αν ο φορολογικός σας σχεδιασμός ή οι ρυθμίσεις του λογισμικού σας προετοιμάστηκαν εκείνη την περίοδο, αξίζει να τα ελέγξετε ξανά με βάση τους συντελεστές που ισχύουν πράγματι.
Διευρυμένο πεδίο εφαρμογής του επενδυτικού λογαριασμού
Το καθεστώς επενδυτικού λογαριασμού, το οποίο επιτρέπει σε ιδιώτη κάτοικο να αναβάλει τον φόρο εισοδήματος έως την ανάληψη χρημάτων από τον λογαριασμό, διευρύνθηκε σημαντικά. Ο κατάλογος των επιτρεπόμενων χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων επεκτάθηκε ώστε να περιλαμβάνει καλυμμένες ομολογίες, μέσα που εκδίδονται μέσω ρυθμιζόμενων πλατφορμών συμμετοχικής χρηματοδότησης και κρυπτοστοιχεία, ενώ αφαιρέθηκαν τα μερίδια μη αδειοδοτημένων μικρών επενδυτικών κεφαλαίων.
Τα κρυπτοστοιχεία είναι επιλέξιμα από τη φορολογική περίοδο που αρχίζει την 1η Ιανουαρίου 2025, εφόσον αποκτήθηκαν μέσω παρόχου υπηρεσιών κρυπτοστοιχείων ή εκδότη αδειοδοτημένου βάσει του MiCA. Οι λογαριασμοί μπορούν πλέον να τηρούνται και σε εταιρείες επενδύσεων, ιδρύματα πληρωμών και ιδρύματα ηλεκτρονικού χρήματος οπουδήποτε στον EEA, και όχι μόνο σε πιστωτικά ιδρύματα. Εκτός επενδυτικού λογαριασμού, οι ζημίες από ακυρωμένα περιουσιακά δικαιώματα — απαξιωμένα κρυπτοστοιχεία ή ανείσπρακτα δάνεια συμμετοχικής χρηματοδότησης — κατέστησαν εκπεστέες από το φορολογητέο εισόδημα.
Συνολικά, αυτές οι τροποποιήσεις φέρνουν τη φορολόγηση των ιδιωτών επενδυτών πιο κοντά στον τρόπο με τον οποίο λειτουργούν ήδη οι επενδύσεις μέσω εταιρείας, στοιχείο που αξίζει να σταθμιστεί όταν αποφασίζετε αν θα διατηρείτε ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο προσωπικά ή μέσω μιας εσθονικής εταιρείας.
Απλούστερο διασυνοριακό εμπόριο για μικρές επιχειρήσεις
Από την 1η Ιανουαρίου 2025, το καθεστώς μικρών επιχειρήσεων της EU επέτρεψε στις SMEs να πραγματοποιούν συναλλαγές σε άλλα κράτη μέλη χωρίς τοπική εγγραφή στο VAT, για συνολικό κύκλο εργασιών εντός της Ένωσης έως €100,000 και με την επιφύλαξη του ορίου κάθε χώρας προορισμού. Για μια μικρή εσθονική εταιρεία που πραγματοποιεί πωλήσεις σε πολλές αγορές της EU, αυτό εξάλειψε ένα πραγματικό εμπόδιο εισόδου — συνοδεύεται όμως από δικές του υποχρεώσεις υποβολής στοιχείων, καθώς η επιλεξιμότητα πρέπει να παρακολουθείται και να δηλώνεται.
Ηλεκτρονική τιμολόγηση
Από την 1η Ιουλίου 2025, ένας αγοραστής που είναι καταχωρισμένος στο Εμπορικό Μητρώο ως παραλήπτης ηλεκτρονικών τιμολογίων μπορεί να απαιτεί από τους προμηθευτές του να εκδίδουν τιμολόγια σε μηχαναγνώσιμη μορφή. Στην πράξη, αυτό ωθεί τη ροή εγγράφων προς την αυτοματοποίηση: λιγότερη χειροκίνητη καταχώριση, ταχύτερη επεξεργασία και λιγότερες διαφωνίες σχετικά με το τι απεστάλη και πότε. Οι εταιρείες που δεν είχαν ακόμη υιοθετήσει τη δομημένη τιμολόγηση έπρεπε να ελέγξουν αν το λογιστικό τους πρόγραμμα την υποστήριζε.
Τι σήμαιναν όλα αυτά για τις επιχειρήσεις
Η χρονιά είχε θετικές και αρνητικές όψεις. Οι υψηλότεροι συντελεστές VAT και φόρου εισοδήματος συμπίεσαν τα περιθώρια κέρδους και έδωσαν μεγαλύτερη βαρύτητα στις αποφάσεις τιμολόγησης και διανομής, ιδίως για εταιρείες που είχαν προγραμματίσει πληρωμές μερισμάτων βάσει του παλαιού μειωμένου συντελεστή. Παράλληλα, το διευρυμένο καθεστώς επενδυτικού λογαριασμού και το καθεστώς μικρών επιχειρήσεων της EU δημιούργησαν επιλογές που δεν υπήρχαν προηγουμένως.
Το πρακτικό δίδαγμα του 2025, ωστόσο, αφορά περισσότερο τη μεταβλητότητα παρά κάποιον μεμονωμένο συντελεστή. Μέτρα ανακοινώθηκαν, ψηφίστηκαν και καταργήθηκαν μέσα σε λίγους μήνες, ενώ οι εταιρείες που αναπροσάρμοζαν τον σχεδιασμό τους μετά από κάθε ανακοίνωση αφιέρωσαν προσπάθεια σε σενάρια που δεν υλοποιήθηκαν ποτέ. Οι αποφάσεις που βασίστηκαν σε όσα ίσχυαν πραγματικά — και επανεξετάζονταν όταν αυτά άλλαζαν — αποδείχθηκαν πιο ανθεκτικές.
Πώς μπορεί να βοηθήσει η Eesti Firma
Αντιμετωπίζουμε καθημερινά τις συνέπειες αυτών των αλλαγών σε εταιρικές δομές κάθε μεγέθους.
- Φορολογικός σχεδιασμός: επανεξέταση του χρόνου διανομής, του συνδυασμού μισθού και μερισμάτων και της θέσης ως προς το VAT βάσει των συντελεστών που ισχύουν σήμερα.
- Λογιστική και υποβολή στοιχείων: συνεχής τήρηση λογιστικών βιβλίων και υποβολή φορολογικών δηλώσεων, συμπεριλαμβανομένης της εγκατάστασης ηλεκτρονικής τιμολόγησης και της εγγραφής στο VAT στην Εσθονία και στο εξωτερικό.
- Διασυνοριακό εμπόριο: αξιολόγηση του κατά πόσον το καθεστώς μικρών επιχειρήσεων της EU ταιριάζει στο πρότυπο των πωλήσεών σας και διεκπεραίωση των απαιτούμενων υποβολών στοιχείων.
- Επενδυτικές δομές: σύγκριση της προσωπικής και της εταιρικής κατοχής επενδυτικού χαρτοφυλακίου ή χαρτοφυλακίου κρυπτοστοιχείων.
- Νομική υποστήριξη: εταιρικές και συμβατικές εργασίες που προκύπτουν από αλλαγές στους κανόνες.
Μιλήστε μαζί μας
Αν δεν είστε βέβαιοι ποιες από τις αλλαγές του 2025 επηρεάζουν πράγματι την εταιρεία σας — ή αν ο σχεδιασμός σας εξακολουθεί να βασίζεται σε μέτρο που αργότερα αποσύρθηκε — στείλτε μας ένα αίτημα και θα εξετάσουμε την περίπτωσή σας, παρουσιάζοντάς σας τις διαθέσιμες επιλογές.
