Estland eller Portugal: Var du ska bo och var företaget ska finnas

Estland och Portugal är distansarbetets två affischländer: det ena gav världen e-Residency, det andra blev digitala nomaders favoritadress och erbjöd under en tid nyinflyttade en välkomsthälsning med enhetlig skatt. Därför fortsätter samma person att jämföra dem — en frilansare, konsult eller SaaS-grundare som vill bo trevligt och äga ett EU-företag som är billigt och enkelt att driva. Haken är att det är två skilda beslut, och Portugal respektive Estland vinner varsin fråga.

Den här guiden tar dem i den ordningen: först den personliga sidan (visum, etablering, vad du betalar som skatteresident), sedan företagssidan (bolagsbildning, årlig administration, bolagsskatt), och därefter upplägget som många läsare egentligen frågar efter — att bo i Portugal som skatteresident medan man äger ett estniskt företag. Den tar också upp de två portugisiska alternativ som folk ofta hör talas om, Madeiras 5-procentiga skattesats och Portugals egen ”e-residency”. För grundare som behöver ett europeiskt företag mer än en ny adress är bolagsbildning i Estland vanligtvis svaret — och sidan säger tydligt när det inte är det.

Bo i Portugal eller Estland: visum för digitala nomader, uppehållstillstånd och personlig skatt

De flesta som söker på ”Estland vs Portugal” avgör var de ska tillbringa de kommande åren, inte i vilket handelsregister de ska registrera sig. Börja därför där, eftersom det är den halva av beslutet som Portugal vinner övertygande.

Portugals D8-visum jämfört med Estlands visum för digitala nomader

Båda länderna erbjuder ett visum för digitala nomader som låter en distansarbetare eller frilansare bo där lagligt på inkomster från utlandet. De två systemen är utformade för olika långa vistelser, och inget av dem har att göra med var ditt företag är registrerat.

Personlig skatt i Portugal efter NHR: vad en ny skatteresident faktiskt betalar

I många år var Portugals erbjudande till nyinflyttade en särskild tioårsstatus med enhetlig skatt på 20% och generösa undantag. Systemet är stängt för nyanlända. Dess efterträdare finns, men riktar sig till en kort lista av roller inom forskning, teknik och startupföretag, och den typiske konsulten, formgivaren eller marknadsföraren kvalificerar sig inte. En ny skatteresident bör därför räkna med vanliga portugisiska regler: progressiv inkomstskatt som stiger till 48%, 28% på utdelningar och socialavgifter om du arbetar som egenföretagare.

Det är ingen anledning att undvika Portugal. Det är skälet till att företagsfrågan betyder mer än förr: när den personliga skattelättnaden är borta blir hur mycket av inkomsten företaget kan behålla, och vad det betalar innan du tar ut pengarna, den huvudsakliga hävstång du fortfarande kontrollerar.

Estniskt OÜ jämfört med portugisiskt Lda: vad varje företag kräver varje år

Detta är den halva Estland vinner, och det gäller skyldigheter snarare än skattesatser. Bolagsbildning i Portugal ger en Sociedade por Quotas (Lda) eller dess enägarvariant, Sociedade Unipessoal por Quotas; att registrera ett företag i Estland ger ett OÜ (osaühing). På papperet ser de ganska lika ut: privata aktiebolag med lågt aktiekapital. I praktiken är ett företag en lista över saker du måste göra varje år, och de två listorna kunde knappast vara mer olika.

Så beskattas vinst: enskild näringsidkare i Portugal, portugisiskt Lda, estniskt OÜ

En portugisisk skatteresident som tjänar pengar från utländska kunder har tre realistiska sätt att organisera pengarna: arbeta som egenföretagare, öppna ett portugisiskt företag eller äga ett estniskt. De beskattas i tre olika ordningar.

Väg ett — egenföretagare i Portugal (recibos verdes): allt är din inkomst i år

Att registrera sig som egenföretagare — vägen med recibos verdes eller ”gröna kvitton” — är det snabbaste sättet för en frilansare att börja fakturera från Portugal, och vid måttliga inkomster fungerar det bra. Enligt det förenklade systemet behandlas en fast andel av din omsättning — tre fjärdedelar för de flesta tjänster — som beskattningsbar inkomst, beskattad progressivt med socialavgifter ovanpå. Det kan däremot inte hålla pengar: varje euro du tjänar är personlig inkomst det år du tjänar den, oavsett om du behöver den eller inte. När du tjänar mer än du gör av med blir det dyrt.

Väg två — portugisiskt Lda: bolagsskatt (IRC) först, 28% utdelningsskatt sedan

Ett portugisiskt företag betalar bolagsskatt (IRC) på varje års vinst, oavsett om pengarna delas ut eller inte: omkring 19% och sjunkande, 15% på de första 50 000 € för småföretag, plus ett kommunalt tillägg på upp till 1,5% på många håll. När du sedan tar utdelning som portugisisk skatteresident dras ytterligare 28%. Två led — och det första träffar vinst du tänkte återinvestera.

Väg tre — estniskt OÜ: 0% på kvarhållen vinst, skatt först när du betalar dig själv

Ett estniskt OÜ betalar ingen bolagsskatt på pengarna det tjänar och behåller — de 0% på kvarhållen vinst som estniska företag är kända för. Använd dem till frilansare, verktyg, annonsering eller en kassabuffert, så är skattemyndigheten inte inblandad. Skatten uppkommer först när du beslutar om utdelning: företaget betalar 22/78 av nettobeloppet — för varje 78 € som når dig går 22 € till staten — och inget mer ska betalas i Estland. Eftersom du bor i Portugal beskattar Portugal sedan utdelningen du får, normalt med 28%. Hur och när du ska ta ut pengar behandlas i vår guide till utdelningar i Estland.

120 000 € i vinst: portugisiskt Lda jämfört med estniskt OÜ

Föreställ dig en enpersonskonsultverksamhet eller mjukvaruverksamhet med 120 000 € i vinst på ett år, ägd av någon som bor i Portugal. Avrundat och utan små avdrag och lättnader är detta vad som händer med ett portugisiskt företag och ett estniskt.

Två lärdomar framgår av tabellen. Om du tar ut hela vinsten varje år hamnar de två företagen inom några tusen euro från varandra, med Portugal marginellt före. Om du behåller ens en del av vinsten i verksamheten — för att anställa, bygga eller bara behålla likvida medel — vinner Estland med hela beloppet av Portugals bolagsskatt, år efter år. För ett växande företag är det andra scenariot det normala, och det är därför OÜ vanligtvis är svaret för en Portugalbosatt med utländska kunder.

Estniskt företag, portugisisk skatteresident: så håller kombinationen

Många e-residenter driver sitt estniska OÜ från Portugal, och det är inget otillbörligt med det. Men det fungerar bara väl om du förstår en sak om bolags skatterättsliga hemvist: ett företag beskattas där det faktiskt leds, inte bara där det är registrerat. Om varje beslut fattas vid ett skrivbord i Porto och företaget inte har något i Estland utöver en brevlåda kan den portugisiska skattemyndigheten hävda att företaget, för dess syften, är portugisiskt — och då vill den trots allt ha portugisisk bolagsskatt och en portugisisk redovisningsexpert.

Grundare som gör detta rätt behandlar det som ett genuint upplägg i två länder: företaget har verklig substans där det är registrerat, beslut dokumenteras och en yrkesperson har granskat arrangemanget innan den första fakturan skickas. På det sättet är kombinationen vanlig och hållbar. Som en eftertanke är den det dyraste misstaget på sidan.

En fotnot för de få som kvalificerar sig för Portugals efterföljande skattestatus: den undantar i allmänhet utländska utdelningar, vilket även omfattar utdelningar från ett estniskt företag. Om du tillhör något av de berättigade yrkena förändrar det beräkningen ovan avsevärt — och det är värt att tala med en portugisisk rådgivare innan du bestämmer något.

Madeiras bolagsskatt på 5% och ”portugisisk e-Residency”: två granskade alternativ

Madeira International Business Centre: låg skattesats med krav på anställning

Företag med licens i Madeiras internationella företagscentrum betalar 5% bolagsskatt på inkomster från kunder utanför Portugal, och ön är en trevlig plats att bo på. Skattesatsen är verklig och EU-godkänd. Villkoren är vad de flesta artiklar utelämnar. För att behålla skattesatsen måste företaget skapa arbetstillfällen under sina första månader: en till fem lokala anställningar plus en minimiinvestering, eller sex anställningar utan den. Det drivs med Portugals vanliga system med certifierad redovisningsexpert, portugisiska inlämningar och licensavgifter. Regimen är dessutom godkänd för fasta perioder som hittills har förnyats, snarare än garanterats på obestämd tid. För ett företag med ett team som vill basera sig i Portugal förtjänar Madeira en seriös granskning. För en ensam grundare utan anställda är den inte tillämplig, och Estlands 0% på kvarhållen vinst är både lägre och enklare.

”Portugisisk e-residency” jämfört med estnisk e-Residency

Du kommer att se ”portugisisk e-residency” jämföras med Estlands, oftast i artiklar som aldrig riktigt förklarar vad det är. Enkelt uttryckt: Portugal har inget Estland-liknande program med eget digitalt ID-kort. Ett pilotprojekt har diskuterats, och Portugal har verkliga verktyg för digital förvaltning — autentisering online och registrering på distans genom fullmakt — men de ligger ovanpå ett system som fortfarande kräver skattenummer för varje ägare, en certifierad redovisningsexpert och en portugisisk adress. Estlands e-Residency är däremot ett statligt utfärdat digitalt ID som i över ett decennium använts för att öppna och driva mer än fyrtiotusen företag helt online. Se de portugisiska verktygen som en bekvämlighet för personer som redan har att göra med Portugal, inte som ett skäl att registrera företag där från utlandet.

Estland eller Portugal för din situation: tre grundarprofiler

Den digitala nomaden som bosätter sig i Portugal

Du flyttar för livet, inte för marknaden, och dina kunder finns kvar där de var tidigare. Skaffa D8-visumet för digitala nomader, bli portugisisk skatteresident och behåll företaget i Estland — öppnat före eller efter flytten, det spelar ingen roll — och drivet som ett estniskt företag i den mening som beskrivs ovan. Om du senare anställer i Portugal eller börjar sälja till portugisiska kunder är det dags att ompröva ett portugisiskt Lda, inte tidigare.

Frilansaren som redan är i Portugal med utländska kunder

Du har fakturerat med gröna kvitton, inkomsten har ökat och skatten har ökat snabbare. Valet står mellan ett portugisiskt företag, som tillför en obligatorisk redovisningsexpert och beskattar vinsten två gånger, och ett estniskt, som låter dig behålla det du inte behöver och tar ut 22/78 endast på det du tar ut. Om du inte är på väg att bygga ett portugisiskt team är OÜ det bättre verktyget — förutsatt att du sätter upp det som ett verkligt upplägg i två länder snarare än en etikett.

Distansgrundaren som inte flyttar alls

Du bor i ett tredje land och behöver bara registrera ett EU-företag för avtal, fakturering och betaltjänstleverantörer. Det är möjligt att öppna ett portugisiskt företag som icke-resident, men det erbjuder inget som Estland inte erbjuder och tillför sådant du inte vill ha: ett portugisiskt skattenummer för varje ägare, ett skatteombud om du bor utanför EU/EES, en redovisningsexpert som lagen kräver att du anlitar samt inlämningar på portugisiska. Estnisk bolagsbildning genom e-Residency byggdes för exakt denna grundare och är det tydligaste fallet i den här guiden.

Jämför du fortfarande fler än två länder? Våra översikter av var det är bäst att starta ett företag och bästa landet för att starta ditt företag placerar Estland och Portugal bredvid de andra vanliga kandidaterna, och att starta företag i Europa förklarar vad ett EU-företag ger dig oavsett var det är registrerat.

Ett ord från vår sida av bordet

Eesti Firma registrerar och administrerar estniska företag, så vi är inte neutrala och säger hellre det. När en grundares planer tydligt är portugisiska — personal, lokaler, en lokal marknad eller ett team som uppfyller Madeiras villkor — säger vi det också, eftersom ett OÜ som drivs dåligt från Portugal är sämre för dem än ett Lda som drivs väl. För nomaderna och distansgrundarna som utgör de flesta av våra kunder passar det estniska företaget bättre av skälen ovan.

Om det gäller dig kan vi hjälpa dig att starta ett estniskt företag, tillhandahålla juridisk adress och kontaktperson, hålla bokföringen i ordning och lämna in årsrapporten — från Lissabon, Madeira eller varhelst du väljer att bo.

Skicka en förfrågan

Vanliga frågor