CASP, kripto varlık hizmet sağlayıcısı anlamına gelir: başkalarına kripto hizmetleri sunan bir şirket. Bir firma avroyu Bitcoin ile takas etmenize imkân veriyorsa, kontrol ettiği bir cüzdanda tokenlarınızı tutuyorsa veya hangi dijital varlıkları almanız gerektiği konusunda size tavsiye veriyorsa kripto varlık hizmet sağlayıcısı olarak hareket ediyordur.
Bu ifade pazarlama dili değildir. Avrupa Birliği genelinde kullanılan, arkasında belirli faaliyetler listesi, lisans zorunluluğu ve lisans sahiplerini denetleyen bir düzenleyici bulunan hukuki bir statüdür. Bu rehber terimi sade bir dille açıklar: nereden geldiğini, hangi şirketleri kapsadığını, kimlerin kapsam dışında kaldığını ve yurt dışında kullanılan adlandırmalarla nasıl karşılaştırıldığını.
Tek cümlede
CASP, MiCA kapsamında müşterilere profesyonel olarak takas, saklama, aracılık, danışmanlık veya transfer gibi kripto varlık hizmetleri sunmaya yetkili işletmedir.
CASP’nin Anlamı ve Terimin Kökeni
AB tek bir kurallar bütünü kabul etmeden önce her üye devlet kripto şirketlerine kendi yaklaşımını uyguluyordu: bir yerde kara para aklamayı önleme hukukuna eklenmiş kayıt, başka bir yerde özel izin, başka yerlerde ise neredeyse hiç gözetim yoktu. Bir ülkede meşru olan işletme, diğerinde piyasadan dışlanabiliyordu.
Yaygın olarak MiCA diye anılan Kripto Varlık Piyasaları Tüzüğü, bu parçalanmayı sona erdirmek için hazırlandı. Kullanıcılar ile blokzincir arasında yer alan firmalar için resmi ad olarak “kripto varlık hizmet sağlayıcısı” ifadesini getirdi. Tanımın kendisi, tüzüğün yayımlanmış metninin 3. maddesinde bulunur.
Tanımın Üç Koşulu
Hukuki metinden arındırıldığında, tanımın aynı anda karşılanması gereken üç koşulu vardır:
- Tüzel kişi veya benzer bir teşebbüstür. Başka bir deyişle, kendi adına hareket eden gerçek kişi değil, bir şirkettir.
- Müşterilere meslek veya ticari faaliyet kapsamında kripto varlık hizmeti sunar. Hizmet kendi hesabına değil, başkalarına sunulur.
- Bunu yapmaya yetkilidir. Lisans, firmanın hangi hizmetleri sunabileceğini açıkça belirtir.
Yeni başlayanların gözden kaçırdığı nokta üçüncüsüdür. CASP, bir şirketin yaptığı işi tanımlamaz; şirketin sahip olduğu bir statüdür. MiCA lisansı olmadan kripto varlık hizmeti sunan firma lisanssız bir CASP değildir; yalnızca hukuka aykırı faaliyet gösteriyordur.
Bir sınırı baştan çizmek gerekir. Kuralların iki yarısı vardır: tokenları oluşturan ve sunanlara ilişkin kurallar ile bunlara dair hizmet sunanlara ilişkin kurallar. CASP ikinci gruba girer: token oluşturmak sizi CASP yapmaz; onun işlem gördüğü platformu işletmek yapar.
Kripto Varlık Hizmeti Sayılan Faaliyetler
Düzenlemeye tabi liste on faaliyetten oluşur. Bunlardan herhangi birini müşterilere profesyonel olarak sunmak CASP lisansı zorunluluğunu doğurur.
| Düzenlemeye tabi faaliyet | Uygulamadaki görünümü |
|---|---|
| Saklama ve yönetim | Müşteriler için kripto varlık tutmak ve anahtarları kontrol etmek. |
| İşlem platformu işletmek | Üçüncü taraf emirlerinin buluştuğu bir ortam işletmek. |
| Fonlar karşılığında takas | Kripto varlıkları itibari para birimiyle ve ters yönde takas etmek. |
| Diğer kripto varlıklarla takas | Bir tokenı başka bir tokenla takas etmek. |
| Emirlerin gerçekleştirilmesi | Müşteri adına, kararlaştırılan şartlarla işlem sonuçlandırmak. |
| Kripto varlıkların yerleştirilmesi | Kripto varlıkları, ihraççı adına alıcılara pazarlamak. |
| Emir alma ve iletme | Müşterinin emrini başka bir firmaya iletmek. |
| Danışmanlık | Müşteriye ne alıp satması gerektiğini tavsiye etmek. |
| Portföy yönetimi | Yetki kapsamında müşteri adına işlemlere karar vermek. |
| Transfer hizmetleri | Müşteri adına adresler arasında kripto varlık taşımak. |
Tüketiciye yönelik markaların çoğu bunların birkaçını aynı anda birleştirir. Tipik bir borsa uygulaması işlem ortamı işletir, kripto varlıkları para birimine çevirir, bakiyeleri saklar ve varlıkları cüzdanlar arasında taşır; tek üründe dört düzenlemeye tabi faaliyet. İzinler hizmet bazında verildiği için aynı etiketi taşıyan iki kripto şirketi çok farklı işler yapabilir.
Kimler Kripto Varlık Hizmet Sağlayıcısı Değildir?
Listenin dışında kalanlar da en az içindekiler kadar önemlidir. Aşağıdakilerin hiçbiri, tek başına, işletmeyi düzenlemeye tabi sağlayıcı yapmaz:
- Kendi paranızla işlem yapmak. Kendiniz için alım, tutma ve satım yapmak müşterilere sunulan bir hizmet değildir.
- Kendi saklamanız. Yalnızca sizin kontrol ettiğiniz bir cüzdanda kendi anahtarlarınızı tutmak hiç sağlayıcı içermez.
- Yazılım yayımlamak. Açık kaynak kod yayımlamak, bunun üzerine kurulu işletmeyi yürütmekten farklıdır.
- Kripto varlığı ödeme olarak kabul etmek, kendi sattığınız mal veya hizmetler için.
- Grup içi düzenlemeler, dış müşterilere değil ana şirkete veya bağlı ortaklığa hizmet edenler.
- Gerçekten merkeziyetsiz yapılar, aracı olmadan çalışanlar — ancak bir ön yüz veya yönetici anahtarı devreye girdiğinde çok azı bu testi geçer.
Profesyonel faaliyet testi
Ara sıra, özel olarak ve ücretsiz yardım etmek sizi sağlayıcı yapmaz. Tekrarlanan, örgütlü ve ticari faaliyet yapar — işletme kendini nasıl tanımlarsa tanımlasın, görünür ücret alıp almamasından veya web sitesinin nerede barındırıldığından bağımsız olarak.
CASP Lisansı Gerçekte Neleri Kapsar?
Yetki, kripto şirketinin kurulu olduğu üye devletin yetkili makamı tarafından verilir. Düzenleme olan pasaportlama sayesinde CASP lisansı verildiğinde, ülke ülke yeniden onay gerekmeksizin tüm Avrupa Ekonomik Alanı’nı kapsar. Statünün ardındaki asıl kazanç tek pazara erişimdir.
Lisans tek seferlik bir formalite değildir. Yetkilendirilmiş sağlayıcının devam eden yükümlülükleri vardır: müşteri varlıklarını kendi varlıklarından ayrı tutmak, hizmet ve ücretleri dürüstçe açıklamak, risk uyarıları yayımlamak, şikâyetleri ele almak, çıkar çatışmalarını yönetmek, sistemlerini güvenli tutmak ve kara para aklamayı önleme kontrollerini sürdürmek. Denetçiler inceleme yapabilir, bilgi talep edebilir ve nihayetinde lisansı geri çekebilir.
Her yetkilendirme, ESMA tarafından tutulan kamuya açık sicilde yer alır; herkes bir platforma para vermeden önce bu sicili arayabilir. Bankalar ve yatırım şirketleri, MiCA kapsamında bildirim yoluyla mevcut izinlerine belirli kripto varlık hizmetlerini ekleyebilir. Eski ulusal kayıtlar kapsamındaki firmalara yönelik geçiş düzenlemeleri sona ermiştir.
Bu sayfanın kapsamı
Bu içerik, lisansın nasıl alındığını değil, terimin ne anlama geldiğini kapsar. Gereklilikler ve prosedürler MiCA lisanslama sayfamızda yer alır.
CASP, VASP ve Diğer Küresel Terimler
CASP kategorisinin ardındaki fikir yalnızca Avrupa’ya özgü değildir. Önemli yargı alanlarının çoğu, başkalarının varlıklarını yöneten kripto firmalarını düzenler; yalnızca kullanılan kelimeler farklıdır.
En yaygın alternatif, sanal varlık hizmet sağlayıcısının kısaltması olan VASP‘dır. Kara para aklamayı önleme standartlarını belirleyen Mali Eylem Görev Gücü tarafından geliştirilmiş ve onlarca ülkede ulusal hukuka aktarılmıştır. VASP genel olarak aynı alanı kapsar: başkaları için sanal varlıkların takası, transferi ve saklanması.
| Terim | Kullanıldığı yer | Kısaca kapsam |
|---|---|---|
| CASP | AB ve AEA | Tek yetkilendirme kapsamında on kripto varlık hizmeti |
| VASP | Uluslararası standart, yaygın olarak benimsenmiş | Sanal varlıkların takası, transferi ve saklanması |
| Kripto varlık işletmesi | Birleşik Krallık | Tam yetkilendirmeye geçiş yapılan mali suç kaydı |
| Para hizmetleri işletmesi | Amerika Birleşik Devletleri | Birçok kripto işletmecisini kapsayan para transferi |
| Dijital ödeme tokenı hizmeti | Singapur | Token takası, transferi ve saklama |
| Kripto varlık borsası hizmeti | Japonya | Kripto varlıkların takası, aracılığı ve saklanması |
| Sanal varlık hizmet sağlayıcısı | Avustralya | FATF terimi doğrudan benimsendi; önceki yerel terimin yerini aldı |
| Dijital varlık hizmet sağlayıcısı | Fransa, eski ulusal rejim | AB çerçevesiyle yürürlükten kaldırıldı |
Farklılıklar kelime dağarcığından daha derindir. VASP rejimleri kara para aklamayı önleme hukukundan doğar ve kayıt ile izlemeyle sınırlı kalır. CASP çerçevesi ise mali suç kontrollerine ek olarak davranış kuralları, açıklama, müşteri varlıklarının korunması ve ihtiyati standartları kapsayan tam bir finansal hizmetler rejimidir. Bu nedenle yurt dışında VASP olarak kayıtlı bir firma, MiCA kapsamında yetkilendirilmiş sağlayıcıya otomatik olarak eşdeğer değildir.
Statü Kullanıcılar ve Kripto Şirketleri İçin Neden Önemlidir?
Kripto platformu kullanıcıları için
Bir platformun CASP lisansına sahip olup olmadığını ve hangi faaliyetler için sahip olduğunu kontrol etmek, denetlenen bir işletmeyi anonim bir web sitesinden ayırmanın en hızlı yoludur. Lisanslı sağlayıcı varlıklarınızı kendi varlıklarından ayrı tutmalı, ücret ve riskleri dürüstçe açıklamalı ve bunu yapmadığında düzenleyiciye hesap vermelidir.
Kripto şirketi kurucuları için
Bu statü, kripto şirketiyle ilgili diğer her şeyi belirler: hangi faaliyetleri sunabileceğinizi, sizi kimin denetleyeceğini, ilk günden hangi yükümlülüklerin uygulanacağını ve hangi pazarlara ulaşabileceğinizi. Planlanan ürünün listeye girip girmediğini erken belirlemek, bunu sonradan öğrenmekten çok daha ucuzdur. Model sınırda kaldığında cevap, müşteri varlıklarının veya emirlerinin elinizden geçip geçmediğine bağlıdır.
Sık Sorulan Sorular
Kripto varlık hizmet sağlayıcısı. Kısaltma, kripto varlık hizmetlerini profesyonel olarak sunan şirketlerin resmi adı olduğu AB kripto mevzuatından gelir.
Hayır. Borsa, kripto varlık hizmet sağlayıcısının bir türüdür. Kategori ayrıca saklama sağlayıcılarını, aracıları, danışmanları, portföy yöneticilerini ve transfer hizmetlerini kapsar.
Hukuki statü olarak hayır. Başka yerlerde eşdeğer firmalar genellikle VASP veya yerel bir adla anılır. Faaliyetler benzer görünür; yükümlülükler aynı değildir.
Hayır. Tanım, müşterilere profesyonel olarak sunulan kripto varlık hizmetlerini gerektirir. İşlemler ne kadar büyük olursa olsun kendi varlıklarınızı yönetmeniz sizi CASP yapmaz.
İlke olarak evet. Bir üye devlette yetkilendirilen sağlayıcı, lisansının kapsamı içinde her ülkede yeniden başvurmadan Avrupa Ekonomik Alanı genelindeki müşterilere hizmet sunabilir.
AB düzeyindeki kamu sicilini ve firmanın kurulu olduğu yerdeki ulusal denetçinin sicilini inceleyin. Şirketin kendi web sitesindeki iddialar hiçbir şeyi kanıtlamaz.
