Holandski BV ili estonski OÜ? Pravi izbor zavisi od toga ko pita

Ljudi retko porede Holandiju i Estoniju zato što su slične. Porede ih jer se obe stalno nalaze na vrhu istih lista: najlakše zemlje EU za registraciju firme, najbolji engleski van UK i Irske, najdigitalnija uprava, jedan cent osnovnog kapitala. Iza tog zajedničkog ugleda „pogodnih za poslovanje“ stoje dva veoma različita društva sa ograničenom odgovornošću — lokalni ekvivalenti onoga što bi američki osnivač nazvao LLC. Holandski BV (besloten vennootschap) je potpuno razvijeno sredstvo za poslovanje koje će živeti u Holandiji, sa godišnjim porezom na dobit, minimalnom platom vlasnika-direktora i notarom na početku. Estonski OÜ (osaühing) je namerno jednostavno sredstvo za poslovanje koje možda nije vezano ni za jedno mesto, bez poreza na dobit dok novac ne napusti firmu i sa svim, od osnivanja do godišnjeg izveštaja, obavljenim onlajn.

Koji je pravi zavisi manje od zemalja, a više od toga ko pita. Pet vrsta čitalaca dolazi do ovog poređenja: holandski rezident koji je čuo za estonsko e-Residency, osnivač izvan EU kome treba evropska firma, e-trgovac koji unosi fizičku robu u Evropu, start-ap koji očekuje venture capital i ljudi koji biraju u koju od dve zemlje da se presele — i svaki zaslužuje drugačiji odgovor. Ovaj vodič ih daje jasnim jezikom, a zatim objašnjava činjenice o porezu na dobit, dividendama, bankarstvu, troškovima osnivanja i administraciji koje stoje u pozadini.

Estonski OÜ naspram holandskog BV u jednoj tabeli

Osnove osnivanja firme, poreza na dobit, PDV-a i troškova poslovanja u dve zemlje, jedna pored druge — Holandija naspram Estonije za stranog preduzetnika na jednom mestu. Stope i pragovi se povremeno menjaju, pa brojke shvatite kao orijentaciju, a ne kao ponudu.

Živite u Holandiji i stalno slušate o estonskom e-Residency

To je najčešći razlog zbog kog holandski čitalac dolazi na ovu stranicu, pa je prvo na redu. Estonska e-Residency kartica omogućava svakome da onlajn otvori i vodi estonsku firmu, a naslov koji je prati glasi „0% poreza na dobit“. Holandski frilenseri i vlasnici malih firmi spadaju među najčešće podnosioce zahteva za e-Residency i obično dolaze s istim pitanjem. Holandski frilenser (zzp’er) koji plaća do 49.5% poreza na dohodak, ili vlasnik malog BV-a koji plaća 19% plus uobičajenu platu, razumljivo se pita da li je OÜ izlaz.

Nije, i bolje je to čuti pre plaćanja kartice. Poreske vlasti gledaju gde se firmom upravlja, a ne gde je registrovana. Ako živite u Roterdamu i odatle donosite odluke za firmu, holandska poreska uprava (Belastingdienst) tretira firmu kao holandsku: porez na dobit, pravilo uobičajene plate za vas i Box 2 porez na dividende. Dobili biste holandsko oporezivanje plus estonsko knjigovodstvo, prijave u dve zemlje i nezadovoljnog računovođu. e-Residency je digitalni identitet, a ne dozvola boravka niti poreska rezidentnost — razliku koju i sama Estonija otvoreno navodi. Estonska firma takođe ne rešava holandski problem frilensera koji radi za jednog klijenta: poreska uprava procenjuje radni odnos, a ne zaglavlje dokumenta, pa jedini klijent koji plaća OÜ ne izgleda drugačije od onog koji plaća samostalnog preduzetnika.

Za nekoga ko živi u Holandiji, pravi izbor je poznato pitanje zzp naspram BV — samostalna delatnost (eenmanszaak) ili društvo sa ograničenom odgovornošću. Samostalna delatnost je jeftina i donosi odbitke za preduzetnike; BV počinje da se isplati kada dobit poraste znatno iznad šestocifrenog iznosa i želite da novac ostane u firmi uz 19%, umesto da sve uzmete kao lični prihod.

Kada estonska firma ipak ima smisla za holandskog osnivača

Slika se menja kada odete. Holandski rezident koji se iseli dok poseduje 5% ili više firme dobija zaštitno izlazno rešenje: dobitak nastao na udelima do dana odlaska oporezuje se kao da su udeli prodati, dok se plaćanje odlaže i naplaćuje kada se udeli konačno prodaju ili se isplate dividende. To potraživanje prati BV gde god njegov vlasnik ode. Nova firma otvorena nakon preseljenja — u Estoniji ili bilo gde — počinje bez tog tereta, njome se upravlja iz nove zemlje i tamo se oporezuje. Zato je za holandskog osnivača koji se seli, deli godinu između zemalja ili predaje upravljanje nekome u inostranstvu OÜ zakonita osnova u EU za naredno poglavlje, a ne pokušaj da se izbegne holandski porez. Osnivači u tom položaju treba pre svega da dobiju holandski savet o izlaznom rešenju.

Osnivač ste izvan EU i potrebna vam je evropska firma

Sada dolazimo do čitaoca kome je poređenje zaista važno: osnivača iz Sjedinjenih Država, Ujedinjenog Kraljevstva, Turske, Indije, Zaliva, Latinske Amerike ili drugde, koji želi da osnuje firmu unutar EU — zbog PDV broja, evropskih kupaca koji više vole ugovornu stranu iz Evrope, pristupa platformama i plaćanjima ili zadržavanja dobiti u stabilnoj jurisdikciji. Obe zemlje omogućavaju strancu da pokrene posao bez života tamo — holandski BV za nerezidente je potpuno zakonit, kao i estonski OÜ u vlasništvu iz inostranstva. Razlika je u tome koliko to olakšavaju — a za digitalne nomade i udaljene osnivače ta razlika je presudna.

Registracija holandskog BV-a ili estonskog OÜ-a iz inostranstva

Osnivanje firme u Holandiji ide preko holandskog građanskopravnog notara. To nije formalnost koju možete preskočiti: notar sastavlja akt, identifikuje osnivače — na daljinu uz punomoć ili video-poziv — i podnosi prijavu Privrednoj komori. Otvaranje firme u Holandiji kao nerezident zato znači jednu do tri nedelje, notarski račun od nekoliko stotina do oko €1,500, adresu registrovanog sedišta koja se iznajmljuje mesečno i dosta legalizovane dokumentacije ako ste van EU.

Registraciju firme u Estoniji obavlja osnivač uz e-Residency karticu ili estonski pružalac usluga po punomoćju, a OÜ je obično u registru narednog radnog dana. Nema notara, nema akta, nema legalizacije — zato je to postao podrazumevani način da nerezidenti na daljinu otvore firmu u EU. Firmi je potrebna registrovana adresa u Estoniji — kontakt-osoba je obavezna samo ako koristi stranu adresu — a većina nerezidenata oba uzima kao mali godišnji paket. Ako je to vaša situacija, osnivanje firme u Estoniji je praktičan put.

Poslovni bankovni računi, pružaoci platnih usluga i kredibilitet

To je pitanje koje osnivači najčešće postavljaju na forumima, a iskren odgovor je da nijedna zemlja ne daje tradicionalni poslovni račun potpuno udaljenom stranom vlasniku samo na zahtev. Holandske banke imaju više ekspozitura i otvaraju račune za BV-e u stranom vlasništvu, ali žele da razumeju zašto je firma holandska; BV bez holandske aktivnosti, zaposlenih ili direktora često bude odbijen. Estonske banke su oprezne na isti način. Razlika je u tome što je estonski ekosistem izgrađen oko alternative: platne institucije sa licencom EU otvaraju račune za OÜ-e na daljinu, daju EU IBAN i pokrivaju fakturisanje, kartice i potrebe više valuta za gotovo svako digitalno poslovanje. Stripe, PayPal i glavne tržišne platforme podržavaju obe zemlje, pa je strana plaćanja izjednačena.

Kada je reč o kredibilitetu, BV nosi težinu velike, poznate ekonomije i sigurniji je izbor kada su kupci korporacije sklone oprezu ili javna tela koja proveravaju dobavljače. OÜ je potpuno priznata firma EU sa EU PDV brojem, a klijenti iz tehnologije, marketinga i savetovanja retko se na njega osvrću; pojedina odeljenja nabavke u tradicionalnim industrijama i dalje postavljaju više pitanja o estonskom računu nego o holandskom. Ako je to vaša baza kupaca, uračunajte je u odluku.

Holandski porez na dobit naspram estonskog poreza na raspodeljenu dobit

BV svake godine plaća holandski porez na dobit: 19% na prvih €200,000 dobiti i 25.8% iznad toga, bez obzira na to da li vlasnik izvlači novac. Kada isplaćuje dividendu, zadržava dodatnih 15%, što je za vlasnika van Holandije obično konačni holandski porez, osim ako ugovor o izbegavanju dvostrukog oporezivanja ne snizi stopu. OÜ ne plaća ništa na dobit koja ostaje u firmi — estonski porez na dobit primenjuje se samo na raspodeljenu dobit. Pri raspodeli plaća 22% bruto dividende Estonskoj poreskoj i carinskoj upravi i ne zadržava ništa dodatno. U obe zemlje vlasnik i dalje može dugovati porez kod kuće.

Evo šta to znači za firmu sa €90,000 dobiti i jednim vlasnikom koji živi van obe zemlje. Holandska kolona pretpostavlja punih 15% poreza po odbitku.

Estonska firma ostavlja više u svakom redu — dramatično više kada se dobit reinvestira, a i dalje više kada se sve isplati, jer Holandija oporezuje dobit pa zatim i dividendu. Ugovor koji smanjuje porez po odbitku sužava razliku, ali je ne zatvara. Kako se estonske dividende prijavljuju i kombinuju s platom objašnjeno je u našem vodiču za dividende u Estoniji.

Pravilo uobičajene plate koje iznenađuje strane vlasnike BV-a

Najveće iznenađenje za neholandskog vlasnika BV-a je pravilo uobičajene plate, na holandskom gebruikelijk loon ili DGA plata. Ako posedujete 5% ili više BV-a i radite za njega, holandski zakon očekuje da sebi isplaćujete ono što bi zaposleni dobio za isti posao, s donjom granicom od približno €58,000 godišnje, preko holandskog obračuna zarada, pre nego što dođu dividende. Niži iznosi mogući su za start-ap u prvim godinama, firmu s gubitkom ili dokazivo nižu tržišnu stopu, ali moraju biti opravdani. Kako se pravilo primenjuje na vlasnika koji živi i radi u inostranstvu zavisi od mesta rada i ugovora, pa treba proveriti s holandskim savetnikom, a ne pretpostaviti da ne važi. Estonija nema ekvivalent: vlasnik OÜ-a može uzeti platu, naknadu člana uprave, dividende ili ništa i svake godine menjati kombinaciju.

Prodajete ili uvozite fizičku robu u EU

Za digitalne proizvode i usluge zemlja registracije uglavnom je pitanje papirologije. Za e-trgovinu fizičkom robom to je logističko pitanje, a tu je Holandija u sasvim drugoj ligi. Roterdam je najveća evropska luka, Schiphol jedan od glavnih teretnih aerodroma, a zemlja je puna skladišta za fulfillment koja služe celoj EU. Amazon FBA prodavac koji šalje robu u Evropu, bol.com prodavac, brend koji uvozi iz Azije ili distributer za Beneluks i Nemačku pronaći će dobavljače, špeditere, carinske posrednike i 3PL-ove već uređene oko holandskog modela.

Najvrednija holandska funkcija za uvoznike je dozvola iz člana 23 za odlaganje uvoznog PDV-a. Uobičajeno se uvozni PDV — 21% vrednosti robe — plaća carini kada pošiljka uđe u EU, a povraća mesecima kasnije u prijavi PDV-a. Uz dozvolu, PDV se samo prijavi u prijavi i istovremeno prebije, pa novac ne izlazi iz firme. BV osnovan u Holandiji za nju podnosi zahtev direktno. Firma registrovana drugde, uključujući estonsku, može je dobiti samo imenovanjem holandskog fiskalnog predstavnika, koji naplaćuje uslugu i traži garanciju. Estonija pod uslovima dopušta svojim PDV obveznicima odlaganje uvoznog PDV-a do prijave, ali to pomaže robi koja stiže u Estoniju, ne u Roterdam.

Estonska firma i dalje dobro funkcioniše za prodavce čije su zalihe u skladištima trećih strana u EU i koji prodaju potrošačima širom EU: PDV mogu prijaviti kroz One Stop Shop (OSS) iz obe zemlje, a OÜ to obavlja jednako lako kao BV. Drop-shipping prodavcima, malim brendovima i prodavcima lake robe malog obima retko je potreban holandski mehanizam. Svako ko uvozi kontejnere, drži ozbiljne zalihe ili gradi e-trgovinu usmerenu na Beneluks treba da Holandiju smatra podrazumevanim izborom, a Estoniju izuzetkom.

Gradite start-ap koji će prikupljati venture capital

Ovde dve stvari vuku u suprotnim smerovima — nazovimo to Talin naspram Amsterdama. Estonija ima više start-apova i jednoroga po glavi stanovnika nego bilo koja druga evropska zemlja. Njen start-ap ekosistem radi uz standardne investicione dokumente, nove akcije mogu se izdati onlajn (prenosi udela mogu preskočiti notara kada osnovni kapital dostigne €10,000 i statut to dozvoljava), a vođenje firme košta veoma malo — upravo ono što želi pre-seed tim. Njena pravila za opcije na akcije zaposlenih takođe spadaju među najpovoljnija u EU, bez poreza za zaposlenog ako se opcije drže propisani period pre izvršenja. Holandija ima Amsterdam, jedno od glavnih evropskih središta venture capitala i fintech-a, kao i holandsku holding strukturu koju investitori, banke i kupci savršeno poznaju.

Holandski obrazac je lični holding BV svakog osnivača iznad operativnog BV-a. Zahvaljujući oslobođenju po osnovu učešća, dividende i prihodi od prodaje prelaze iz operativne firme u holding bez holandskog poreza, a osnivač kasnije odlučuje kada će lično uzeti novac. Dodajte inovacionu kutiju — efektivnu stopu od 9% na dobit od softvera i R&D-a razvijenih u Holandiji — i BV postaje privlačan za proizvodnu firmu koja će imati holandske programere i holandske investitore.

Razuman sled za većinu timova: počnite u Estoniji, gde firma skoro ništa ne košta dok tražite product-market fit i možete rasti bez poreza na reinvestiranu dobit; zatim, ako to zahteva veća runda ili holandski odnosno američki vodeći investitor, postavite holding iznad ili restrukturirajte se. Kasnije restrukturiranje košta, ali mnogo manje od vođenja potpuno opterećene holandske strukture tokom godina kada nema ničega za držanje.

Preseljenje preduzetnika u Estoniju ili Holandiju: lična strana

Neki čitaoci uopšte ne biraju firmu; biraju zemlju kao preduzetnici iseljenici, a firma će slediti. Za njih poreska rezidentnost, a ne registracija firme, odlučuje o većini onoga što će platiti — a dva sistema veoma različito tretiraju rezidentnog osnivača. U Holandiji se plata oporezuje progresivno do 49.5%, dividende iz sopstvene firme sa 24.5–31%, a štednja i ulaganja nose godišnji porez na pretpostavljeni prinos bez obzira na to da li ste ga ostvarili; primenjuje se i porez na nasledstvo. Zauzvrat dobijate jednu od najbolje vođenih država u Evropi, veliko tržište rada na engleskom za partnera i — za stručnjake regrutovane iz inostranstva — pogodnost za strance poznatu kao pravilo 30%, koja deo plate na ograničeno vreme čini neoporezivim (procenat je smanjen za novije doseljenike). Državljani SAD takođe imaju najlakši put do boravka kroz samozapošljavanje u Zapadnoj Evropi.

Estonija oporezuje dohodak rezidenta jedinstvenom stopom od 22% uz fiksni neoporezivi iznos, nema porez na imovinu ni nasledstvo i ne oporezuje drugi put dividendu estonske firme u rukama vlasnika, jer je firma već platila 22% pri raspodeli. Socijalni porez poslodavca na plate je visok, 33%, zato mnogi vlasnici-menadžeri tamo preferiraju dividende. Zemlja je mala, pristupačna i potpuno digitalna, a njena viza za digitalne nomade i start-ap viza otvorene su za sve nacionalnosti. Estonija vas smatra poreskim rezidentom kada u njoj provedete 183 dana tokom godine; Holandija gleda gde su vam dom, porodica i svakodnevni život i može vas tretirati kao rezidenta i sa manje dana. U svakom slučaju, odluku treba doneti s namerom, a ne slučajno. Osnivači koji porede više od dve zemlje mogu videti širu sliku u našem pregledu najboljeg mesta za osnivanje firme.

Trošak osnivanja i vođenja firme: Holandija naspram Estonije

Koliko košta osnivanje firme u Holandiji ili Estoniji zasebno je pitanje, pa evo uobičajenih iznosa za malu, aktivnu firmu u vlasništvu nerezidenta. Naknade pružalaca usluga razlikuju se; državne naknade su fiksne.

Razlika nisu državne naknade — estonska je veća — već sve oko njih: notar, cene holandskog računovođe i, pre svega, obavezna plata. Bez obaveze plate i notara za većinu rutinskih promena, miran OÜ može godinama funkcionisati uz nešto više od paketa za adresu i osnovno knjigovodstvo, što je stvarna prednost za novi, sezonski posao ili sporedni projekat. Kada je firma aktivna, estonsko računovodstvo obavlja se na daljinu po stopama koje su generalno niže od holandskih.

Estonija ili Holandija prema vrsti poslovanja

Isti kompromisi — OÜ ili BV — razvrstani prema tome čime se firma bavi, od frilensinga do holding firme.

Ako se primenjuju dva reda — udaljeni osnivač koji će kasnije otvoriti holandsko skladište ili prikupiti holandsku rundu — odgovor je obično sled, a ne izbor: počnite estonskom firmom, a holandsku dodajte kada za nju postoji holandski posao. Osnivačima koji istovremeno razmatraju više zemalja može biti koristan i naš vodič o osnivanju firme u Evropi.

Naše mišljenje: Holandija ili Estonija za vašu firmu?

Holandija je bolja zemlja u kojoj treba biti. Ima tržište, luku, investitore i talente, a njeno pravo društava i poreski sistem služe poslovanju koje tamo živi — po cenu notara, obavezne plate i poreskog računa svake godine.

Estonija je bolja zemlja za vođenje firme sa bilo kog mesta, i ona s nižim računom poreza na dobit dokle god se dobit reinvestira. Za osnivače van EU i mobilne osnivače koji najčešće dolaze na ovu stranicu, OÜ se brže otvara, daleko je jeftiniji za održavanje, prepušta vlasniku odluku kada će dobit biti oporezovana i ne pretvara se da je osnivač negde gde nije. Njegova ograničenja — nema domaće tržište, logistički centar, holding ekosistem, već fintech umesto bankovnih računa — važna su uvoznicima i start-apovima u kasnoj fazi, a retko kome drugom.

A holandskom rezidentu koji je sve ovo započeo čitajući o e-Residency: jednostavan odgovor je da zemlja u kojoj živite određuje vaš porez i firmu treba izabrati tako da tome odgovara, a ne da se protiv toga bori.

Saradnja sa Eesti Firma

Eesti Firma vodi estonsku stranu ovog poređenja i to otvoreno kaže. Ako vaši planovi vode ka Holandiji — roba, holandsko osoblje, holandska runda — holandski notar i računovođa su pravi ljudi za poziv. Ako vode ka estonskoj firmi, možemo za vas registrovati OÜ gde god da živite, podržati vas kroz e-Residency, obezbediti registrovanu adresu i kontakt-osobu, pomoći oko računa kod platne institucije i voditi knjigovodstvo i godišnji izveštaj kada firma počne da radi — na daljinu, na engleskom.

Pošaljite upit

Često postavljana pitanja