Réponse rapide
L’enregistrement RPAA consiste à s’enregistrer auprès de la Banque du Canada en tant que prestataire de services de paiement en vertu de la Loi sur les activités associées aux paiements de détail. Vous en avez besoin si votre service permet aux clients de payer, d’être payés ou d’envoyer de l’argent, par exemple par l’intermédiaire d’un portefeuille électronique, de transferts d’argent, du traitement des paiements ou d’une carte de paiement. Cela s’applique aux entreprises au Canada ainsi qu’aux entreprises étrangères qui y servent des clients. Une plateforme d’échange de crypto n’en a généralement pas besoin si l’argent des clients est utilisé uniquement pour acheter et vendre des crypto, même lorsqu’ils paient en espèces. Une telle plateforme obtient plutôt une licence MSB auprès de FINTRAC.
Si vous créez une entreprise crypto ou de paiements au Canada, deux enregistrements se présentent rapidement. Le premier est la licence de money services business (MSB) délivrée par FINTRAC. Le second est l’enregistrement RPAA, souvent appelé enregistrement auprès de la Banque du Canada ou, sur le marché, licence PSP. Presque toutes ces entreprises ont besoin du premier. La nécessité du second dépend de la manière dont vous gérez l’argent des clients. Ce guide répond à la question que les fondateurs posent le plus souvent : mon MSB doit-il s’enregistrer au titre de la RPAA ? Il donne une réponse claire, oui ou non, pour les modèles d’affaires typiques, puis examine les cas limites qui exigent une analyse plus approfondie.
Enregistrement RPAA et licence MSB : Banque du Canada et FINTRAC
La licence de FINTRAC répond à la question « Quels services proposez-vous ? » Le transfert d’argent, le change de devises, les opérations en monnaie virtuelle et services similaires exigent cette licence et un programme anti-blanchiment. Notre guide sur la licence MSB au Canada couvre cet aspect.
L’enregistrement RPAA auprès de la Banque du Canada répond à une autre question : « Comment gérez-vous l’argent de vos clients ? » La Banque souhaite que les sociétés de paiement exploitent des systèmes fiables et préservent la sécurité des fonds des clients. Elle ne considère que la monnaie fiduciaire — la monnaie émise par un gouvernement, comme les dollars canadiens, les dollars américains ou les euros.
| Licence MSB (FINTRAC) | Enregistrement RPAA (Banque du Canada) | |
|---|---|---|
| Objectif principal | Prévenir le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme | Services de paiement fiables et fonds des clients en sécurité |
| Déclenchée par | La fourniture de l’un des services MSB répertoriés | La gestion de paiements fiduciaires de clients comme service |
| Plateforme d’échange crypto | Couverte | Non couverte, sauf si elle ajoute un produit distinct de paiement fiduciaire |
| Obligations clés | Programme de conformité, vérifications des clients, déclarations | Gestion des risques et incidents, protection des fonds des clients, déclarations à la Banque |
La licence MSB et l’enregistrement auprès de la Banque du Canada se recoupent mais ne se remplacent pas : de nombreux MSB de paiement ont besoin des deux, tandis qu’une plateforme d’échange crypto n’a généralement besoin que de la licence FINTRAC.
Ce qui constitue un service de paiement au titre de la Retail Payment Activities Act
La Retail Payment Activities Act énumère cinq fonctions de paiement. Exécuter ne serait-ce qu’une seule d’entre elles pour des clients en monnaie fiduciaire constitue, selon la loi, une activité de paiement de détail et peut faire de votre entreprise un prestataire de services de paiement (PSP).
| Fonction de paiement | Ce que cela signifie en pratique | Exemple typique |
|---|---|---|
| Fournir ou maintenir un compte | Vous conservez des comptes clients permettant d’envoyer ou de recevoir de l’argent | Une application de paiement ou un portefeuille électronique |
| Détenir des fonds | L’argent des clients reste chez vous jusqu’à son retrait ou son envoi | Un solde de portefeuille électronique avant son utilisation |
| Initier un transfert | Vous lancez un transfert à la demande du client | Un service de transfert envoyant de l’argent à l’étranger |
| Autoriser ou transmettre des instructions de paiement | Vous approuvez des paiements ou transmettez des messages de paiement | Approuver un paiement par carte |
| Compensation et règlement | Vous calculez et réglez ce qui est dû à chaque partie | Verser aux commerçants leurs encaissements par carte |
Une fonction seule ne suffit toutefois pas : elle doit constituer un service de paiement proposé à part entière. C’est pourquoi une plateforme d’échange crypto qui détient des fonds fiduciaires de clients pour négocier n’a pas besoin de s’enregistrer, comme expliqué ci-dessous.
Qui doit s’enregistrer au titre de la RPAA
Les critères d’enregistrement de la Banque se résument à quatre affirmations. Vous devez vous enregistrer auprès de la Banque du Canada si les quatre sont vraies :
- vous exécutez au moins une des cinq fonctions de paiement pour des clients ;
- l’argent concerné est de la monnaie fiduciaire ;
- la fonction de paiement est un service à part entière, et non une simple étape soutenant une autre activité ;
- votre société a un établissement au Canada (elle y est constituée ou y possède un bureau, du personnel ou des agents), ou elle sert et cible depuis l’étranger des clients au Canada.
En pratique, cela couvre la plupart des MSB de paiement et les MSB crypto qui ajoutent un produit de paiement fiduciaire distinct.
| Modèle d’affaires | Pourquoi l’enregistrement est requis |
|---|---|
| Transferts d’argent et envois de fonds | Vous initiez et transmettez des transferts pour les clients |
| Portefeuille électronique ou application de compte de paiement | Vous fournissez des comptes et détenez les fonds des clients |
| Traitement des paiements pour les commerçants en ligne | Vous transmettez les instructions de paiement et réglez avec les commerçants |
| Programme de cartes de paiement, y compris les cartes adossées à des crypto-actifs | Vous maintenez des comptes et autorisez des paiements, même lorsqu’une banque partenaire émet les cartes |
| Change de devises avec comptes clients et versements à des tiers | Vous détenez les fonds des clients et envoyez des transferts |
Qui n’a pas besoin de s’enregistrer : exclusions et exemptions RPAA
La RPAA ne s’applique pas, et aucun enregistrement n’est nécessaire, dans les cas suivants.
| Situation | Pourquoi la RPAA ne s’applique pas |
|---|---|
| Plateforme d’échange crypto où les clients paient en monnaie fiduciaire pour acheter des crypto-actifs, conservent un solde fiduciaire pour de futurs achats ou reçoivent des fonds fiduciaires pour les crypto-actifs vendus | Le volet fiduciaire fait partie du service d’échange, et non d’un service de paiement distinct |
| Échange crypto contre crypto, portefeuille crypto hébergé, transferts crypto | Aucune monnaie fiduciaire ne circule ; aucune unité crypto n’a été incluse dans la loi à la date de rédaction |
| Change uniquement en espèces — devise contre devise, ou espèces contre crypto à un guichet ou à un ATM crypto | Aucun transfert électronique de monnaie fiduciaire n’a lieu |
| Société étrangère sans clients au Canada, ou qui ne dirige pas ses services vers le Canada | Un prestataire étranger est couvert uniquement s’il sert et cible à la fois des clients au Canada |
Une plateforme d’échange crypto doit-elle s’enregistrer au titre de la RPAA ?
Non, pas pour l’activité d’échange elle-même. Pour une entreprise enregistrée auprès de FINTRAC comme MSB crypto, échanger des crypto-actifs contre la monnaie fiduciaire propre du client n’est pas un service de paiement. L’exemple même de la Banque le confirme : une plateforme où les clients déposent des fonds fiduciaires, conservent des soldes fiduciaires, achètent et vendent des crypto-actifs et retirent le produit des ventes n’a pas à s’enregistrer. Le volet fiduciaire n’existe que pour servir l’échange, ne génère aucun revenu distinct, et les clients perçoivent l’entreprise comme une plateforme d’échange. Un solde conservé pour de futurs achats fait partie de ce service, et verser le produit des ventes sur le compte bancaire propre du client ne change pas l’analyse. Les ATM crypto et les guichets OTC en espèces sont entièrement hors du champ de la RPAA, car aucun transfert électronique de monnaie fiduciaire n’a lieu.
L’enregistrement n’intervient que lorsque la monnaie fiduciaire devient un produit de paiement indépendant : transferts à d’autres personnes, carte de paiement ou versements aux commerçants. La licence FINTRAC est nécessaire dans tous les cas.
Cas limites RPAA : traitement des modèles d’affaires courants
La Banque du Canada publie des scénarios de cas pour les situations peu claires. Voici ceux que les MSB crypto et de paiement demandent le plus souvent.
Passerelle de paiement crypto qui paie les commerçants en monnaie fiduciaire
Généralement requis. Accepter des crypto-actifs des acheteurs et régler les commerçants en monnaie fiduciaire constitue un service de paiement en soi : vous transmettez et réglez des paiements pour vos clients commerçants. Si les commerçants sont réglés uniquement en crypto-actifs, aucune monnaie fiduciaire ne circule et la RPAA ne s’applique pas.
Agir comme agent d’un PSP enregistré ou par l’intermédiaire d’une banque partenaire
Non requis pour ce que vous faites en tant qu’agent d’un PSP enregistré qui vous mentionne dans son enregistrement. C’est ce qu’on appelle l’exemption d’agent. Toute activité exercée sous votre propre nom pour vos propres clients nécessite son propre enregistrement. Utiliser une banque ou un prestataire agréé pour l’infrastructure de paiement ne change rien à cela.
L’argent ne fait que transiter par votre compte
Toujours requis dans la plupart des cas. L’argent que vous recevez avec instruction de le transmettre immédiatement est « en transit » plutôt que détenu, même si le traitement courant ou les contrôles anti-fraude le retardent jusqu’au lendemain. Cela vous dispense des règles de protection applicables aux fonds détenus, mais transmettre l’argent est en soi une fonction de paiement ; l’enregistrement reste donc nécessaire.
Uniquement des clients professionnels, un service gratuit ou un pilote
Toujours requis. Les services de paiement B2B sont couverts, et la Banque a confirmé que l’enregistrement ne dépend pas des revenus. L’enregistrement est requis avant toute activité de paiement ; un service gratuit ou un pilote avec de vrais paiements en a donc besoin dès la première transaction.
Où se trouvent votre société et vos clients
Une société canadienne doit s’enregistrer même si la plupart de ses clients se trouvent à l’étranger. La loi couvre toute société ayant un établissement au Canada ; la Banque examine donc ce que vous faites, et non le lieu de résidence de vos clients. Cela importe pour les MSB canadiens qui servent des clients de l’UE qui les sollicitent de leur propre initiative. Le volet UE suit ses propres règles parallèlement à vos enregistrements canadiens — pour les services crypto, les règles de sollicitation inversée au titre de MiCA.
Une société étrangère doit s’enregistrer si elle sert et cible des clients au Canada. Une licence d’un autre pays, une licence FINTRAC comme MSB étranger ou un partenaire canadien enregistré ne modifient pas cette obligation. Le ciblage est apprécié largement : un prestataire bien connu au Canada peut y diriger ses services même sans marketing canadien.
Vous ne savez pas de quel côté se situe votre modèle ?
Envoyez-nous une brève description de la circulation de l’argent fiduciaire dans votre entreprise, et nos consultants vous indiqueront si l’enregistrement RPAA s’y applique.
Prochaines étapes : planifier vos enregistrements FINTRAC et Banque du Canada
Le moment le plus simple pour bien faire est avant le lancement. Lorsque vous préparez votre demande FINTRAC, cartographiez la circulation de l’argent fiduciaire dans votre entreprise. Qui détient les soldes des clients ? Qui envoie les transferts ? Émettrez-vous des cartes ou verserez-vous des fonds aux commerçants ? Cette cartographie montre de quel côté de la ligne vous vous situez. Si votre modèle correspond à l’un des cas limites, un court examen avant votre demande vous fera gagner des mois par la suite.
Si votre modèle se situe du côté « requis », vous faites votre demande en ligne auprès de la Banque du Canada et pouvez commencer les activités de paiement une fois enregistré. Obtenez d’abord votre licence MSB, car la Banque vérifie votre statut FINTRAC, et prévoyez quelques mois pour l’examen. Notre guide sur l’obtention d’une licence PSP au Canada explique les éléments demandés dans la demande, les frais, le calendrier et les obligations qui suivent. La demande repose sur deux cadres internes : l’un pour la gestion des risques et l’autre pour la protection des fonds des clients.
Nos consultants aident les entreprises à obtenir une licence MSB au Canada, vérifient les modèles envisagés au regard de la RPAA et préparent les politiques et cadres nécessaires à la demande. Pour les exigences, le calendrier et les coûts du côté FINTRAC, consultez notre guide pas à pas de la licence MSB.
Questions fréquemment posées
Pas officiellement. La Banque publie des critères d’enregistrement, des scénarios de cas et un questionnaire d’autoévaluation, mais aucun ne fournit de décision officielle : chaque entreprise est responsable de sa propre évaluation. Dans les cas peu clairs, une analyse juridique écrite de vos flux de paiement constitue la base la plus sûre pour cette décision.
Non. L’enregistrement est réservé aux entreprises couvertes par la loi. Si elle ne couvre pas la vôtre, la Banque refuse la demande et les frais ne sont pas remboursés. Vérifiez donc d’abord votre modèle et présentez votre demande lorsque vos flux de paiement l’exigent.
Oui, si elles servent et ciblent toutes deux des clients au Canada. Une licence dans un autre pays ou une licence FINTRAC comme MSB étranger ne la remplace pas. Un prestataire étranger sans clients canadiens, ou qui ne dirige pas ses services vers le Canada, n’a pas besoin de s’enregistrer.
Avant la mise en service du nouveau produit. L’échange seul reste hors du champ de la RPAA, mais une carte ou des transferts à d’autres personnes font de vous un prestataire de services de paiement dès la première transaction. L’examen prenant quelques mois, faites votre demande dès que le plan produit est arrêté — consultez notre guide de demande pas à pas.
Pas encore. En mars 2026, le Parlement a adopté la Stablecoin Act et ajouté la transmission ou la conservation des clés privées des clients et des instruments de paiement tokenisés aux fonctions de paiement de la RPAA. Ces règles ne sont pas encore en vigueur ; les projets de conservation et de stablecoin devraient donc les anticiper dès maintenant.
Généralement oui, si vous proposez un service de paiement à vos propres clients. L’enregistrement du processeur couvre sa propre activité, non la vôtre. Vous êtes exempté uniquement pour le travail que vous effectuez comme agent répertorié d’un PSP enregistré.
Dans la plupart des cas, oui. Si vos clients dépensent des crypto-actifs au moyen d’une carte et que le commerçant reçoit de la monnaie fiduciaire, vous maintenez des comptes et autorisez des paiements en monnaie fiduciaire. Cela fait de vous un prestataire de services de paiement, même lorsqu’une banque partenaire émet les cartes.
Non. Les nouveaux prestataires commencent leurs services de paiement une fois enregistrés ; il est donc préférable de faire votre demande tôt : au moins 60 jours avant le lancement, et idéalement davantage. Commencer plus tôt constituerait une violation et pourrait empêcher l’enregistrement lui-même.
