Resposta rápida
Uma empresa necessita normalmente de um LEI para comprar ou vender cripto através de uma plataforma licenciada na UE, independentemente do local onde esteja registada. Ao abrigo do MiCA, a regulamentação da UE sobre criptoativos, as plataformas devem registar os clientes empresariais pelo respetivo LEI; por isso, as exchanges e os bancos pedem o código antes de a empresa poder negociar. Uma empresa de criptoativos que solicite uma licença MiCA como prestador de serviços de criptoativos (CASP) também necessita do seu próprio LEI, mas a Travel Rule aplicável às transferências de criptoativos não o exige, por si só.
O Legal Entity Identifier é um código global de 20 caracteres para empresas e outras pessoas coletivas e, nas plataformas de criptoativos licenciadas na UE, constitui normalmente uma condição para negociar através de uma conta empresarial.
Uma empresa que necessite de um código para negociar criptoativos pode solicitar connosco um LEI online. Trabalhamos com a WM Datenservice, um emissor acreditado pela GLEIF, a fundação que gere o sistema LEI global.
Porque as Exchanges de Cripto Pedem um LEI às Empresas
Na UE, as exchanges de criptoativos, os corretores e os bancos que oferecem diretamente negociação de criptoativos são todos considerados prestadores de serviços de criptoativos (CASP) ao abrigo do MiCA, o Regulamento dos Mercados de Criptoativos. O MiCA exige que conservem registos de cada ordem e transação. O artigo 14.º da sua vinculativa norma técnica relativa à conservação de registos, o Regulamento Delegado (UE) 2025/1140, acrescenta que um cliente que seja uma empresa ou outra pessoa coletiva deve ser identificado nesses registos pelo seu LEI. O banco estónio LHV explica o seu próprio requisito da mesma forma: enquanto prestador de serviços de criptoativos, deve identificar os clientes empresariais e, quando necessário, comunicar as respetivas transações utilizando o LEI.
Se um cliente não tiver LEI, a norma exige que o prestador obtenha um para o cliente ou utilize outro identificador aplicável em toda a UE que cumpra os critérios da norma. Na prática, as plataformas pedem normalmente à empresa que apresente o seu próprio código, e cada uma determina o procedimento e os prazos.
O MiCA impõe o dever relativo ao LEI ao prestador, mas afeta todas as empresas que negoceiam criptoativos através de uma plataforma licenciada na UE, independentemente de onde estejam registadas. As plataformas globais podem integrar uma empresa de fora da UE através de uma entidade não pertencente à UE, com as suas próprias regras; por isso, confirme qual a entidade que deterá a conta e o que esta exige antes de solicitar.
Para ações, ETFs e derivados, o requisito do LEI decorre de outras regras da UE, MiFIR e EMIR, que abordamos no nosso artigo sobre porque os corretores pedem um LEI.
Requisitos de LEI na Kraken, Coinbase Prime, LHV e Revolut Business
| Plataforma | Quando é necessário o LEI | Sem um LEI válido |
|---|---|---|
| Kraken | Abertura de uma conta empresarial para uma empresa sediada no EEE (UE, Islândia, Listenstaine, Noruega) | Sem conta empresarial |
| Coinbase Prime (plataforma para grandes clientes empresariais) | Negociação através da sua entidade da UE, Coinbase Luxembourg; não é necessário para contas que apenas armazenam criptoativos (custódia) | A conta pode ser restringida |
| LHV (banco estónio) | Compra e venda de criptoativos através do banco | Novas compras restringidas desde 03/03/2025; nenhuma negociação de criptoativos executada desde 01/04/2026 |
| Revolut Business | Compra de criptoativos (com base na experiência dos nossos clientes) | Sem compras de criptoativos |
Observamos o mesmo no nosso próprio trabalho. Mais de uma exchange solicitou o código enquanto a conta de um cliente estava a ser aberta, e um cliente não pôde negociar criptoativos no seu banco até o respetivo LEI ser emitido.
Verificar o LEI Antes de Solicitar uma Plataforma de Criptoativos
Antes de solicitar, efetue três verificações rápidas.
- Verifique se a empresa já tem um código. Pesquise na base de dados GLEIF gratuita por nome ou número de registo, sobretudo se a empresa alguma vez negociou ações ou obrigações através de um corretor.
- Certifique-se de que o código pertence ao titular da conta. O LEI deve ser emitido para a empresa que detém a conta de criptoativos, e não para a sua empresa-mãe ou uma filial.
- Mantenha o código válido e atualizado. Renove-o todos os anos e peça ao emissor do LEI para atualizar o registo após qualquer alteração no registo comercial. Vimos bancos e corretores suspenderem as negociações de um cliente até um código caducado ser renovado.
A Travel Rule Exige um LEI?
A Travel Rule obriga os CASP a enviar informações sobre o remetente e o destinatário com as transferências de criptoativos que efetuam, tal como uma transferência bancária inclui o nome do ordenante. Na UE, é estabelecida pelo Regulamento (UE) 2023/1113.
Quando uma empresa envia criptoativos, a transferência inclui o seu nome, a sua morada registada e o endereço da sua carteira ou o número da conta de criptoativos. O LEI também consta da lista, mas apenas em duas condições: a empresa forneceu o código ao seu prestador e o formato de dados utilizado pelos prestadores dispõe de um campo para ele. Se a empresa não tiver LEI, pode ser utilizado qualquer outro identificador oficial equivalente.
Por conseguinte, a Travel Rule, por si só, não obriga uma empresa a obter um LEI. O requisito decorre das regras de conservação de registos do MiCA e, após a empresa fornecer o seu LEI à exchange por esse motivo, o código também pode acompanhar as suas transferências.
LEI para CASP: Pedidos de Licença e Deveres Contínuos
Uma empresa que pretenda prestar serviços de criptoativos na UE necessita de um LEI antes de solicitar uma licença CASP. A norma técnica relativa aos pedidos CASP, o Regulamento Delegado (UE) 2025/305, enumera o LEI do requerente entre os dados básicos que cada pedido deve conter. Na nossa prática, os requerentes de licença precisaram de um exatamente por este motivo. Se o cliente estiver a preparar um pedido, também podemos ajudar com a licença MiCA para CASP.
O LEI continua a ser um requisito após a concessão da licença. Nos termos do artigo 17.º da norma de conservação de registos, um CASP licenciado deve identificar-se pelo seu próprio LEI nos seus registos e manter o código renovado. Nos termos do DORA, as regras da UE sobre risco de IT no setor financeiro, um CASP deve igualmente utilizar o seu LEI no seu registo de informações sobre contratos de IT e nos seus relatórios sobre incidentes graves de IT.
Encomendar um LEI para Negociar Criptoativos
Tratamos de códigos LEI para empresas da UE e de muitos outros países. O cliente preenche um breve formulário online, recolhemos os dados da empresa no respetivo registo comercial nacional e o código chega normalmente em um ou dois dias úteis. Um código caducado de outro emissor pode ser transferido para nós e renovado. Se não tiver a certeza do que a sua exchange ou banco necessita efetivamente, escreva-nos e verificaremos gratuitamente.
Perguntas Frequentes
Não. As plataformas de criptoativos da UE identificam um cliente particular através de um identificador nacional, como um número de identificação pessoal ou de passaporte, e não através de um LEI. O nosso artigo sobre LEI para particulares explica o caso distinto dos empresários em nome individual inscritos num registo comercial.
Normalmente não, porque a plataforma regista as vendas com o LEI da empresa, tal como as compras. A LHV, por exemplo, começou por restringir apenas novas compras, para que as empresas não comprassem criptoativos e descobrissem mais tarde que precisavam de um LEI para os vender. Posteriormente, interrompeu todas as negociações de criptoativos para empresas sem código.
Sim, quando a empresa as compra através de uma plataforma licenciada na UE. Ao abrigo do MiCA, as stablecoins, incluindo os tokens de moeda eletrónica, são consideradas criptoativos, pelo que a plataforma regista estas compras com o LEI da empresa como qualquer outra negociação de criptoativos.
